绿色金融相关理论(6篇)
绿色金融相关理论篇1
【关键词】绿色乡村绿色金融机制完善
一、前言
农村主要以农业生产和小型农村经济活动为主，小型的商品买卖为辅，在农村基础设施建设上，普遍存在周期长，资金量大，人员复杂等特性。基础设施建设需要大力的政策支持与城镇的资金援助。但是农村资金积累管道狭窄，从业人员素质偏低，缺乏创新、群众信息获取困难等导致农村的金融机构在实施上阻力较大。农村金融机构虽然覆盖面广，但是储户分散，储户水平参差不齐，群众意识不足，回避政策，简单的讲，就是“出力不讨好”导致农村“支农”业务长时间没有效果。农村基础设施建设被动，经济发展落后单一，等一系列问题。
二、农村金融发展的现状与前景分析
（一）国外对绿色经济的研究。
21世纪人类社会最大的矛盾就是：人口与粮食的矛盾。1968年英国科学家哈丁在《科学》杂志上第一次提出了“救生艇”理论，铁比喻地球就是我们的救生艇，它的载重是有限的，当它超重的时候，只有淹死一部分人，才能让其他人获救，所以绿色平衡的经济模式是一个全球性的“拯救地球”运动。绿色运动起源于60年代的西方国家，这股绿色的潮流迅速的成为全球性运动。但是早期的人们并没有意识到经济的增长与环境保护之间的关系，18世界末至19世纪研究者们相继提出了“资源绝对稀缺论”“自然辩证法”等理论，1871年约.穆勒提出“静态经济”的观点，即人口和财富应该保持在一个稳定不可打破的水平。而人们意识到环境对经济的影响是在二次大战以后，哈丁的“救生艇”理论以及1972年美国经济学家丹尼斯的研究报告《增长的极限》指出环境污染，人口问题以及工业发展继续这样下去，地球将在100年后出现人口和工业的无法挽回的衰退。也就是人类文明的衰退。所以人们在经济发展的同时也必须面对环境的恶化，着手预防解决高速经济增长所遗留给我们的难题。
（二）国内农村绿色经济发展。
国内的对绿色产业研究比较晚，但是通过自身努力以及对国外一些研究成果的归纳，我国农村发展绿色经济还需要更多的政策上的支持，比如：控制资金的流向由沿海发达地区流向农村经济建设，使农村新型绿色产业获得更多的资本支持。降低信贷门槛，制定具体的实行措施和完善的监管机制，提高农村绿色产业补贴及技术支持从而提高农民收入，引导非官方金融机构成长和其在绿色经济产业上的助资。
针对农村广阔的信贷发展空间，最住要的是从根本上解决农民信贷观念淡薄金融理论误区等问题。各地金融机构应该加大关注农村本地社会舆论，扩大银行职能，鼓励以村镇为单位的小型金融组织成立，吸收金融人才，组织，培训，提高农村从业人员的素质，使其快速的成长，以点带面，组成系统性的金融风险体系，对无力贷款的特殊户提供小额度的公益信贷，合理、科学的分配农村资源。深入基层，将“支农”的大旗扛出办公室，拿到佃地，一对一了解农村发展需要，制定出相应的针对农村建设与农产品发展的金融产品，在农村大力倡导绿色经济的空间是广阔的。
三、绿色经济的概念界定和发展意义
（一）什么是绿色经济。
绿色经济：简单的讲，就是一种低碳经济，以高科技产业为支撑，实现经济与环境的和谐发展。绿色经济同时也是一个全球性的经济发展模式，又是一个“微单位”经济，从国家发展的层面缩小到农村经济发展就是“微单位”经济。
农村绿色经济包括：低碳环保旅游，煤电到太阳能供电的转型，农村向城市供电的转型，农村低碳创业园的建立，发展沼气和生物液化燃料等，一个可持续发展的经济增长与人体健康相平衡的“平衡式”经济。与之相对的经济的增长造成社会的分裂及生态危机的出现则是一种“损耗”式经济。损耗式经济是不可持续发展的。农村自然环境优美，在农村实行绿色经济符合，天时、地利、的契机，在人和方面，我们遇到的问题就是政策实施者与被实施者之间的在给予与需要方面的差别和矛盾。怎样解决这种矛盾，正是我们所要探讨的。
（二）绿色经济的发展意义。
农村发展绿色产业的优势具有成本低、资金风险小、见效快、周期短等特点，在农村发展低碳经济能够避免依靠高投入，高消耗的经济增长带来的环境和社会问题；高消耗带来高排放，高排放带来高污染，高污染带来高治理的恶性循环。城市的发展走了一条不可持续的损耗式发展道路。所以，在农村必须走一条，低能耗、低污染的低碳发展道路。针对现在乡村生产模式单一，受自然风险较大等因素，结合国家强大的政策支持，在低碳经济模式下实现农村产业结构的良性调整增加农民收入，为农村金融业的繁荣打下良好的基础。实现农村产业多元化、多渠道、多效率的稳步增长。无论从资源还是新农村建设以及环境保护上来说，都意义重大。
四、绿色经济与农村金融发展相结合的策略
在农村实行低碳产业，运用农村自身的环境，构建低碳社区，发展农村低碳旅游，实现农村资源与绿色发展有效整合。完善立法，由“绿色保险”“绿色信贷”等组成的农村绿色金融服务体系。
（一）建立监管机制，完善农村金融法制。
建立与大城市密切接轨的监管机制。在较偏远地区设立金融业务代办点。邮储服务下放等措施。借鉴城市经验根据农村自身特点完善农村金融法规，实行绿色信贷，绿色服务、绿色监管的模式。同时完善农村征信系统，成立风险评估机构，进行风险评估，划分等级，提高低碳经济在农村的保障等级。此外，积极创新，健全农村低碳经济扶持体系，利用良好政策作为向导扩大经济效益，对发展较慢产业给予更多支持，平衡发展。
（二）利用优惠政策，推行绿色金融模式。
低碳经济在农村发展既有动力也有阻力，利用政府给予的一系列优惠政策，积极主动的调动农村资源，认真做好相关普及工作，投入财力物力，增强民众的环保意识，在农村的社会舆论中树立良好的可持续发展的观念，宣传、引导、教育与实际行动相结合，在发展农村绿色经济的同时金融部门推行相对应的绿色金融模式，同时将保护环境这一项基本国策作为农村金融机构的基本制度。
（三）建立有效的分散机制。
农村金融机构要积极的活跃起来，根据农村自身的特点，划分产业结构，分类管理，制定有效的风险分散机制。扶持新兴产业的发展，鼓励创新，在重点项目上成立专门的机构，进行专门的一对一的金融监管。贯彻实施农村法制建设，普及金融法律知识，扩大农业保险在农村经济中的占有率。在绿色经济发展的道路上实现农村科技创新与金融创新的同步发展，是我们最终的目的。
绿色金融相关理论篇2
市场化绿色金融碳金融
据《2013中国气候融资报告：公共资金机制创新》中的统计估测，要完成哥本哈根会议上要求的到2022年年底把单位碳排放强度减少40%～45%的目标，每年相关环保融资缺口超过2万亿元。同时，经粗略测算，在未来10年的绿色“城镇化”进程中，投资需求总额约为40万亿元，每年大致需要4万亿的投资。在城镇化建设中，公共资金所占比重一般不到30%，其他来自私人投资的部分预计将达到2.8万亿元。可见绿色投资资金需求旺盛。去年G20杭州峰会前夕，中国人民银行、财政部等七部委联合印发的《关于构建绿色金融体系的指导意见》经中央全面深化改革领导小组第二十七次会议审核通过，点燃了民众对“绿色金融”的热情。以往粗放型经济虽然在一定程度上拉动经济增长，但这种方式是不可持续的，资源的匮乏稀缺性，环境的加重污染，倒逼着经济结构性改革，发展集约型、循环型经济，建设资源节约型、环境友好型社会是目前的重中之重。
一、发达国家绿色金融发展的先进经验
德国政府较早认识到发展循环经济仅靠政府的力量远远不足，需发挥市场的资源配置功能，必须吸引私人部门参与到循环经济的产业发展中。德国政府制定政策，环保节能绩效好的项目进行优惠信贷，利率差额由中央政府承担，此举激励着环保产业的发展，通过“杠杆效应”激发相关行业的生产、研发积极性。同时，德国复兴信贷银行积极发挥政策性银行的职能，不断研发绿色金融产品，且产品从生产到应用过程中市场化运作，做好信息披露工作，保持价格透明，这保障了资金高效公平的使用。另外环保部门的审核对绿色信贷的审批起着至关重要的作用。环保部门设定统一的审核标准，并给予银行适当的灵活性，保证使用绿色信贷的企业均符合发展循环经济的环保标准。此外，德国对废物循环利用和垃圾处理的责任分配均进行了详细规定。通过财政政策，例如废物收费，生态税，饮料容器押金抵押返还等一系列措施，围绕居民的日常生活与生产，加强居民、生产商等相关部门的环保意识。对环境污染这一外部不经济现象，明确产权责任，动员全社会参与到循环经济的发展过程中。
二、我国绿色金融的现状与挑战
国际银行业赫赫有名的“赤道原则”，已经成为国际项目融资的一个新标准，全球已有60多家金融机构宣布采纳赤道原则，其项目融资额约占全球项目融资总额的85%。而那些采纳了赤道原则的银行又被称为“赤道银行”。在我国的银行业中，现只有兴业银行一家赤道银行，这也从一个侧面反映出我国绿色金融的发展尚处于起步阶段。
目前，国内绿色债券一支独大。2016年，中国境内绿色债券发行规模将近1100亿元，占同期全球绿色债券市场发行量的35%，但申购者寥寥。这种不平衡，需要专注于此的投资机构或投资基金介入。截止到2017年3月27日，国内基金管理机构已推出以环保、低碳、新能源、清洁能源、可持续、社会责任、环境治理为主题的绿色证券投资基金约90只，规模约766亿元，其中指数型基金约57只，规模约393亿元。
我国绿色金融发展的挑战是如何寻找恰当的商业模式，引导传统企业获消费者为绿色资源付费。市场化能够调节资源有效配置，找到均衡价格与均衡产量，用价格来引导消费者的偏好与需求，从而实现帕累托最优。传统的投融资活动，其目标是实现利润最大化，忽略环境破坏。党的十对生态文明建设的呼声更高，要求更严格。规范资金的最优配置，注重绿色产业发展，是如今可持续发展的目标。
三、我国绿色金融繁荣发展的对策
1.加大对金融机构发展绿色金融的激励力度
从政府角度，对发行绿色金融产品的银行，鼓励安排专项资金提供贷款贴息。政府应出台相关政策，设立绿色金融产业引导基金，支持节能环保的产业发展。另外，将银行绿色金融融资业务情况纳入市政府对银行的绩效考核。此外，政府应推广排污权质押业务，鼓励金融机构积极参与碳交易，提高绿色金融产品流动性，强化价格发现功能。政府还可通过财税政策，根据金融机构绿色金融的融资业务，相应的减免税收，通过这种财税杠杆，撬动银行等金融机构对绿色金融的推广。
2.环保部门认可是绿色信贷审批的通行证
在绿色金融发展中，环保部门的审核扮演着重要的角色。它关系着企业是否能以贴息贷款申请融资。为此，政府和企业应统一环保标准，这样是企业能严格遵循标准设计绿色环保产品，提高产品效率，同时也节省了融资成本。强化各部门的信息共享也尤为重要。在推广绿色金融的同时，要加强对发展改革、环保、国土和金融部分之间的统筹协调工作，建立健全相关的规章制度，制定联席会议，多方共同努力，协调前进。同时，建立企业征信系统以此来规范信息共享程序，更好地推动绿色金融的发展。
3.创新发展碳金融
目前，国外银行在发展碳金融上已先迈一步。围绕碳减排，渣打银行、美洲银行，汇丰银行等西方金融机构先后在碳指标交易、碳期权期货多方面进行创新试验。基于此，我国商业银行应推广碳金融相关业务，增强竞争力，为业务转型与发展机遇创造条件。碳金融的创新模式大体包括：银行类碳基金理财产品、以核证减排量收益权作为质押的贷款、融资租赁、保理、信托类碳金融产品、私募基金、碳资产证券化和碳交易保险等，商业银行可根据实际情况进行产品研发与创新。我国兴业银行在相关项目融资方面正不断创新，中国银行与平安银行则先后推出了收益率挂钩海外二氧化碳排放额期货价格的理财产品。在涉及碳金融产品时应注意反映市场需求，对稀缺性资源和排污减排形成价格机制，方便实际操作。
4.加强绿色金融相关的环保法制建设
我国绿色金融仍在起步阶段，发展空间广阔，但与此同时，法制建设滞后。我国应借鉴并汲取发达国家相关法制建设中的先进经验，根据中国国情，完善并健全绿色金融法制体系。金融部门与环保部门应互相协调，共同设计相关的法律条款，实现有法可依，这样才能更好地加强法治建设。
参考文献：
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绿色金融相关理论篇3
【关键词】绿色信贷境经济学道原则
如今，全球被一股绿色的浪潮包围，这就是“绿色金融”。它从环境保护的角度重新审视金融行业的在一国经济发展中的所处地位和承担责任，研究各种金融工具对社会经济持续发展的影响和作用，因此绿色金融又被称为可持续金融。不同于政府的强制约束和限制，绿色金融侧重于通过税收和价格等经济杠杆来引导资金融通，提高对环保产业的支持力度，加大企业的污染成本，以事前控制代替事后惩罚的方式减少环境污染。即要求金融行业将环保意识贯穿其整个经营活动，在业务设计和运作过程中坚持可持续发展的原则，实现社会资源资金的合理引导分配。
一、绿色信贷的涵义
一般认为，绿色金融由三大部分构成，分别是绿色信贷、绿色保险和绿色证券。其中将环保意识纳入金融核心最强有力的体现就是绿色信贷。绿色信贷属于可持续金融的范畴之内。早期，西方发达国家将考虑环境因素的放贷称作“道德投资”，也就是现今熟知的“绿色投资”，表示信贷资金只流向有主动意识承担环保责任的项目或企业。当越来越多的金融机构开始重视这种投资理念时，一些准则应运而生，其中最有影响力的莫过于“赤道原则”。它是由国际金融公司和世界银行在2003年推出的信贷指南，意义在于辨别、分析和管理金融机构在项目融资中的环境风险和社会风险。至今已有诸如花旗、汇丰等大型银行在实际经营过程中遵循该原则，履行社会责任。
根据国内外相关研究综述，本文讨论的绿色信贷是指，以商业银行为主体的金融机构在提供贷款过程中，对利用新能源、从事绿色生产的企业大力支持并施以优惠政策，对不符合可持续发展产业政策及破坏环境的企业实行资金控制，抑制其盲目扩张。
二、绿色信贷理论基础
1、商业银行的环境风险管理
在环境问题的研究中，学者们发现有很多因素造成了环境与经济发展之间的矛盾，其中一个主要原因就是环境的外部性带来了市场失灵。在市场经济发展中，政府不仅要运用法律、政治等手段对市场失灵进行调节，还应通过经济手段来约束规整企业的生产活动。商业银行绿色信贷即是在这种理念下，政府出台的一种调节市场失灵、形成环境污染价格的一种经济手段。因此，绿色信贷作为经济手段的提出，与政府的直接管制形成互补，双管齐下。商业银行在放贷之前，通过对企业环境影响的调查和评估，判断该企业的环境友好程度，对未通过环保部门审批的项目或企业不予贷款。并且，从借贷资金规模、利率等方面加大对相关新能源、循环经济、生态经济等绿色项目的扶持以及对高污染、高能耗企业的打击限制，实行奖惩分明的借贷制度。由此，企业治理污染的激励得到了强化，排污成本内部化的目的更容易实现。
2、环境污染与金融机构的环境责任
在各国企业兴起环境责任的热潮中，以商业银行为首的金融机构也行动起来，将环境保护纳入机构的能力建设中。除了类似于企业的环境责任即自身的节能减排外，作为特殊的企业，金融机构应尽的义务还在于：利用各种金融工具对资金进行合理配置，以便实现社会环境的持续健康发展。在追求盈利性、保护股东及存款人收益的同时，进行道德思考，为生态环境的改善提供帮助。金融是一国发展的关键环节和工具，自然，在环境污染整治中，它也要发挥重要作用。比如《赤道原则》的推出，这对整个银行界来说都是具有历史意义的事件。
三、绿色信贷发展存在的问题及原因分析
1、存在问题
（1）可操作绿色信贷标准法规的缺失。之所以说中国绿色信贷的发展还处在起步阶段，很大程度上是因为相比国际上较成熟完善的《赤道原则》，国内《关于落实环境保护政策法规防范信贷风险的意见》等系列有关绿色信贷政策还只是综合性、原则性的行动规则，内容大而泛之，缺少具体的放贷指引或环境风险评定、管理标准。各大商业银行在宏观指导下，虽然出台了相关制度规定，但由于关键概念不统一（如环保产业的界定等），执行速度和效果也会大打折扣。
（2）绿色信贷专业人才的缺口矛盾。虽然国内商业银行都意识到绿色金融的发展是大势所趋，但大部分环境管理还是分配到传统信贷业务部门进行操作。因此，相比起国外环境专家和信贷专员的配合，国内绿色信贷执行者缺少相关专业背景，还需学习环境风险在信贷评估、审批流程中的实践应用，提高绿色信贷政策的效果。
（3）政府相关奖惩制度的缺失。环保执法活动开展速度缓慢，绿色信贷在商业银行内难以贯彻，绿色生产在企业内难以持续，这些现象都可以说明：现有的奖励或惩治机制无法对绿色信贷相关利益体产生威慑作用，达到预期效果。环保当局对排污企业的经济惩罚最高也只有10万元，这对排污企业来说，损失并不大。
2、原因分析
（1）绿色信贷与短期经营绩效的冲突。长期以来，中国商业银行主要盈利来自于大量的存款贷款差额，大客户带来的高额信贷利润是商业银行赖以生存的基础。诸如钢铁、煤炭等国家经济支柱行业虽然有高利润，但往往也是高污染、高能耗行业。商业银行在响应绿色可持续信贷发展的同时，如果严格执行环境评估制度，控制对污染企业的贷款，无疑会大幅削减其信贷利润。另外，如果骤停对高污染高能耗行业的贷款，势必造成企业资金周转困难，甚至停产，由此对放贷银行带来更大的违约风险。因此，在中国信贷市场上，绿色信贷开展并不能给商业银行带来可见的预期收益。若对污染企业惩罚不到位，在环境评估审查成本增加的基础上，绿色信贷反而会成为商业银行短期经营绩效受损的源头。
（2）绿色信贷与地方政府业绩的冲突。商业银行作为节能减排活动的主力，绿色信贷的推行不仅是中央政府的要求，也是自身经营发展的需要。但在执行过程中，往往会受到来自各方的阻挠，比如地方政府。这是由传统经济增长模式与环境的矛盾所决定的，可以从两个层次理解。第一，地方政府对污染企业有包庇纵容的倾向。在企业环境污染还没有明确衡量指标的前提下，地方GDP增长这一经济指标成为考核当地政府绩效的主要指标。第二，商业银行难以保持对地方政府的独立性，商业银行的企业性决定了它在地区发展离不开当地政府的行政支持和政策倾向。为了保住自身利益，当地政府往往会向银行施压，进行行政干预。商业银行在“支持地方经济发展”的压力负担下，只能向污染企业大开绿灯。
（3）绿色商业银行与非绿色金融机构的冲突。如果所有的金融机构都可以按照绿色信贷的要求，进行环境评审，严控排污企业的信贷规模，那么整个信贷市场就是有效的，不会存在资源配置的浪费或资金价格的扭曲，商业银行可以在规避环境风险的基础上，实现有效长足发展，既符合绿色金融的要求，又满足自身经营需要。但这只是理想状态，实践表明，并非所有商业银行或融资机构都能切断排污企业的资金供给，大家都抱着自欺欺人的心理，认为污染企业总会得到其他商业银行的支持，在结果不变的情况下，与其让出本行客户资源，不如继续与排污企业合作，保持市场份额。由此可见，资本的逐利性对信贷市场的良性发展提出了更高的要求。
四、进一步发展中国绿色信贷的政策建议
1、完善发展绿色信贷的宏观体系
《关于落实环保政策法规防范信贷风险的意见》中首次将“从环境监管角度强化信贷安全，以严控信贷管理扶持环保工作”作为商业银行的工作重点提出，并对其绿色信贷政策提出了具体要求，就金融监督管理部门与环境保护部门的协作联动机制做出了明确安排（宏观体系总结如图1所示）。
2、改善商业银行的内部管理
（1）构建并完善环境风险管理体系。中国商业银行要想贯彻落实绿色信贷的发展，打造绿色金融，最紧要、最关键的环节就在于将社会环境因素融入风险管理过程中，建立一条完善的环境风险管理制度。国内商业银行应将环境风险考察判断作为信贷环节的第一步加以重视，对企业环境风险的监查要贯穿始终。如图2所示，整个环境风险的管理应出现在每个环节，特别是贷款发放后，更要跟踪监测该企业的污染排放情况，一旦出现违法污染，要强制其整改。
（2）实施绿色信贷的人才培养战略。绿色信贷发展需要的是熟悉金融、环境、法律等知识的复合型人才。作为一项全新业务，国内商业银行较难找出大批能胜任的人才。因此，要想加快绿色信贷的发展步伐，一方面应加强对内部职员的培训，一方面应加强对外交流，引进相关专家，从中国实际出发，处理融资过程中资金投放于环境影响的关系。绿色信贷是传统信贷业务的延伸和扩展，对资金运用及风险管理提出了更高的要求。在此前提下，信贷工作者的培训重点应放在行业划分、环境评估和风险判别等内容上，并兼顾强化信贷管理、资金风险控制等传统难点，实现绿色信贷知识的全面掌握。
（3）设计和研发绿色信贷产品。现阶段，对绿色信贷概念解读最为流行的是：仅仅通过借贷资金规模的改变来影响特定企业或行业的经营发展。事实上，绿色信贷的内涵远不局限于此。在环保意识日益受到关注的今天，商业银行应借助绿色概念，创造更多信贷产品或金融工具，拓宽利润渠道，这也是绿色金融的意义所在。在单纯资金放出和回收的过程中，商业银行始终处于被动地位，这不利于其信贷风险的管控。因此，今后绿色信贷产品的发展应该还遵循变“被动”为“主动”的思路，借助政府政策支持，设计资金的多种运用模式。
3、完善相关外部配套措施
（1）完善商业银行绿色信贷发展的法制体系。目前，国内出台诸如《环境保护法》、《水资源保护法》等一系列法律政策落实效果并不理想，还停留在指导性原则上，真正实施起来还是会遇到很多障碍。若要从根本上改善绿色信贷发展的外部环境，就要按照“使用者付费”的思路，明确规定企业、政府及商业银行等利益相关提在绿色经济发展中的责任和权力。
（2）提升绿色信贷相关标准的可操作性。商业银行实施绿色信贷政策涉及很多操作标准的问题，而目前有关绿色信贷政策的标准还很不完善，只是把绿色信贷政策大体的框架构建起来了，很多的细节问题还需要进一步完善。事实上，国家环保总局已经意识到这一问题，联手其它经济部门、国内行业协会、国际组织，积极酝酿绿色信贷可操作性政策，借鉴国际上比较成熟的环保信贷准则即赤道原则及其主要行业的环境、健康和安全指南，制定出适合中国国情的绿色信贷指导目录、污染行业信贷指南等，以期制定出适合中国的绿色信贷标准。
（3）建立环保信息库。为了加强企业环保信息的管理，方便绿色金融发展相关单位的交流沟通，环保部门应建立一个详尽、动态的数据库，为商业银行放贷决策提供真实可靠的依据。中国人民银行下属的征信管理系统就是一个现实可操作的模板。全国征信系统是国内信用体系的基础，囊括了个人和企业的各种信用记录，但从开发至今，该系统并没有得到有效应用，还停留在供信息查询的简单阶段。借此绿色信贷发展的契机，应该把信用数据库建立成更高效、便捷的数据平台。
（4）建立绿色信贷激励与约束机制。政府环保部门必须与政府监管部门共同努力，建立有效商业银行实现绿色信贷政策的激励与约束机制，为商业银行实施绿色信贷提供动力和压力。其中，不仅要有对商业银行违规向环境违法项目或企业贷款的行为实行责任追究和处罚的措施，而且还要有对切实执行绿色信贷成效显著的商业银行实行奖励的政策。
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绿色金融相关理论篇4
一、“绿色信贷”概念产生的国内外背景
早在上世纪90年代,发达国家金融机构便已对环境问题开始给予关注并逐步将其融入业务流程中,“绿色金融”的概念开始萌芽。本世纪初以来,随着数起大型项目对环境造成破坏性影响案例的发生,给予这些项目融资的国外大型银行受到了众多国际性非政府组织的强烈批评和抗议。在国际社会非政府组织的强大压力推动下,把可持续发展理念和相关政策纳入金融业已成为国际金融业的历史性潮流。各金融机构纷纷将环境保护作为一项基本政策,在投融资决策中把潜在的环境影响作为一条重要标准列入考虑中,把与环境条件相关的潜在的回报、风险和成本融合进日常业务中。我国政府一贯重视环境保护和强调可持续发展。早在1995年2月,央行便下发了《关于贯彻信贷政策与加强环境保护工作有关问题的通知》,要求各级金融部门在信贷工作中落实国家环保政策,在对环境有影响的新改扩项目发放固定资产贷款时,要依照国家环保法规,严格贷款审批、发放和监督管理,把企业是否落实“三同时”制度,作为贷款的必要条件之一。
二、从商业银行角度看促进绿色信贷的必要性
(一)推动绿色信贷是落实科学发展观,实施可持续发展战略的需要
绿色信贷作为环境经济政策的重要手段,相比罚款或限期整改等环保行政处罚措施,将大幅增加违法排污企业获取资金的成本,甚至能从源头上切断严重违法者的资金链,有力地遏制其投资冲动,是解决我国诸多环境污染问题的一剂良药。
(二)推动绿色信贷是履行社会责任的需要
按照国家政策要求,商业银行必须更好地支持污染控制和环境保护,履行社会责任,避免银行信贷资金向污染严重行业和项目投放。从商业银行本身的角度看,作为独立经营的企业法人,其信贷政策同样必须实现可持续发展,体现其所应尽的社会责任。
(三)推动绿色信贷是风险防范的需要
从全球范围看,能够成功经营的商业银行,都从风险防范的角度出发,高度关注环境和社会保障。在实行绿色信贷政策中,我国商业银行应该借鉴国外先进经验,严格控制对高耗能、高污染行业的信贷投入,防止盲目投资和低水平重复建设。
(四)推动绿色信贷是把握商业机会的需要
推行绿色信贷政策是科学发展,是大势所趋,“绿色信贷”对银行业是考验,更是机遇。近年来,国家出台多项财政税收政策,通过税收优惠、财政补贴等多项措施加大对节能环保领域的支持力度。
三、当前实施“绿色信贷”面临的困难
(一)绿色信贷处于起步阶段,还面临着认识、基础和信息等多重制约,行内对环保法律法规、政策了解不足,制约了绿色信贷深入开展。“绿色信贷”的标准多为综合性、原则性的,缺少具体的绿色信贷指导目录、环境风险评级标准等,降低了“绿色信贷”措施的可操作性。例如,节能减排技术的专业性较强,在执行“绿色信贷”过程中涉及到的准入、技术、排放、能源消耗、循环利用能力等标准,国家都没有明确的标准,导致银行难以执行。
(二)与发达国家的金融机构相比,我国商业银行无论从社会舆论的压力、法制环境的成熟,还是金融机构自身的意识和已采取的措施上,都有相当一段的差距。与国际水平相比,金融工具还十分有限,对环境风险、环境价值的认识还不足。
(三)信息渠道有限,不尽透明。“绿色信贷”对信息渠道的建设有较高的要求。部分地方环保部门的企业环境违法信息针对性不强、时效性不够,不能适应银行审查信贷申请的具体需要,直接影响“绿色信贷”执行效果。
(四)绿色信贷执行及监管实施难度较大。一方面,受专业人才和技术限制,银行的信贷准入和审批主要依据环评结果,但环评报告可能受地方政府保护或其它因素制约,不能完全真实反映环保要求;另一方面,也有相当一部分企业环保设施形同虚设,只为应付环保部门检查而建,即便已获得环保许可或批文,但为控制生产成本在实际生产中并不运行环保设备,银行难以控制其运行风险并真正履行环保监督责任及义务。
(五)银行信贷工作人员对环保法律法规、政策了解不足,加之节能减排技术的复杂性,信贷人员难以对项目的经济效益、盈利性和风险做出准确判断,增加了执行绿色信贷的难度。
四、对于实施“绿色信贷”的建议
(一)设定“绿色信贷”的行业标准。现行的绿色信贷政策只是一个综合性、原则性的指导意见。需制定更具可操作性的实施指引,包括绿色信贷的行业指导目录,企业的环境风险评级标准,污染行业信贷指南,以加强对分行“绿色信贷”的全局性指导。
(二)加快“绿色信贷”的信息渠道建设。建议环保部门和人民银行牵头建立绿色信贷信息共享平台,方便金融机构查询,也将使得金融机构在信贷投放时更容易操作,进而让政策的执行落到实处。
(三)建立“绿色信贷”的长效机制。具体包括:制定整体的信贷投放政策;对绿色信贷实施的前、中、后建立一套完整的准入、评估、反馈机制;建立更有针对性的绿色信贷考核机制等。
(四)培养环境保护、节能减排等方面的专家队伍,组建专门团队,专门负责高耗能高污染行业企业、项目的环境保护与社会风险评估等问题的研究和论证。
(五)进行“绿色信贷”产品创新,完善金融市场建设。发行绿色金融债券和企业债券,推进“绿色信贷”产品资产证券化产品的开发与利用。
五、结论
建设资源节约型和环境友好型社会,以大力推进节能减排工作为抓手,标志着环境保护正在融入我国社会经济生活主流之中。绿色信贷政策的出台是一个重要标志。商业银行要认识到落实绿色信贷政策所具有的降低银行本身的环境风险和促进金融业可持续发展的作用,切实贯彻三部委《关于落实环境保护政策法规防范信贷风险的意见》,积极调整信贷结构,大力推进绿色信贷发展,展现对国家、对社会的责任感。对于实施过程中所面临的困难,要本着既要鼓励环保事业,也要控制非环保事业的原则,具体问题具体分析,寻求解决途径。
参考文献:
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绿色金融相关理论篇5
论文关键词低碳经济低碳金融银行
近年来，全球气候变暖引起了全社会广泛关注。为了全面控制二氧化碳排放，1992年联合国通过的《联合国气候变化框架公约》以及1997年的一个重要法律文件《京都议定书》，内容有以下几方面：（1）减少二氧化碳排放的义务首先由发达国家去承担，而对于发展中国家而言，2012年以后，在去承担节能减排方面的相关义务；（2）国际贸易减排的机制（IET），联合履行的机制（JI）和清洁发展的机制（CDM）是《京都议定书》所确定的对温室气体进行减排的三大种机制。
低碳经济成为应对全球气候变暖的一项重要举措，备受全球关注，一并达成共识。低碳经济是全球经济发展的一大趋势，低碳经济的特性体现为较低排放、较低污染、较低消耗和较高效益、较高效能以及较高效率。国际社会将低碳经济作为应对气候变化和社会转型发展的基本途径，低碳经济也是工农业文明后人类社会的一项重要进步标志。
随着改革开放的不断深入和社会经济平稳较快发展，我国在发展经济中必须选择低碳经济这种形式。金融与低碳经济发展密不可分作用甚重，发展低碳经济必然离不开与之相匹配的金融支持，低碳金融产品的开发、低碳金融制度的完善创新等将会推进低碳经济的发展之路。低碳金融毫无疑问将会为应对全球气候变暖、发展低碳经济创造一次重要的理论成效。
低碳金融是指与低碳即（减少温室气体排放、环保）相关的不同种类的金融交易活动和金融制度创新，其内容主要有碳排放权及其衍生品的投资和交易。低碳金融的不断推进，促成低碳金融长效完善制度，来促进经济社会全面快速发展。金融服务业的主要动力的银行，为推动我国经济转型发展，保护环境，敢于创新，积极发展低碳金融。
一、国内银行业开展低碳金融业务的必要性分析
低碳金融，顾名思义也被称为“绿色金融”。低碳金融泛指低碳与金融的交融，即为温室气体排放的金融服务，内容包含碳排放权交易及其相关的如银行信贷等等。所以银行的重要意义在低碳金融中得到非常充分的体现。2009年刘明康提出，两个重要的成分需要银行去发挥：一个是实行推广低碳金融的观念，二是努力去创新低碳金融相关的业务。2010年马骁说，虽然对于低碳金融，银行试图在发挥一些些的作用和措施，然而仍然没有发挥到实质的程度，很难对金融机构造成影响。
银行作为低碳金融开展的主力军，发挥着至关重要的作用。为了经济转型发展、银行业的转型发展、民生环境的不断改善以及充分发挥银行业的社会责任，低碳金融发展势在必行。
（一）低碳金融支持低碳经济发展
改革开放以来，中国经济发生了天翻地覆的变化。然而，伴随经济增长背后的环境问题日益突出，环境污染引发的全球气候变暖问题日益严重，2009年哥本哈根大会，全世界应对气候变化提出的低碳口号，我国在“十二五”规划中明确提出了低碳经济发展思路来应对社会经济发展对资源环境的负面影响。我国实施的节能减排任务工作，遏制高耗能、高污染投资，发展低污染、低耗能投资，优化资源配置，这些都需要金融手段的支持。低碳金融在支持低碳经济发展中发挥着重要作用。
（二）低碳金融是银行业发展的一大创新
低碳金融是银行业发展自我、应对现代复杂经济形势的自主选择，是实现银行业有传统金融向现代金融转型的最佳路径。开发节能减排项目、建设相关配套设施不可避免地需要研制开发新的金融产品和新的融资方式，而低碳金融的提出正合时宜，延伸了金融创新的创新空间。低碳金融也推动了银行业的转型发展，顺应了经济发展的大潮流。
（三）低碳金融是银行业履行社会责任的需要
银行的社会责任不仅表现为缴纳税收和创造利润，进行慈善捐助，更表现在通过自身的银行业服务特别是信贷，向那些低耗能、低污染、高效益的环境友好型企业或者项目发放贷款，优化信贷资金配置，达到环境可持续发展和经济可持续发展双重功效。低碳金融是银行业履行社会责任和实现经济环境可持续发展的统一。银行业通过低碳金融服务和业务创新，既可以达到促进低碳经济的发展又可以实现自身的企业价值。2008年，兴业银行率先公开宣布承诺采纳“赤道原则”，成为全国首家、全球第三十六家采纳“赤道原则”的银行机构，也成为了低碳金融的先行者。
二、国内银行业开展低碳金融业务的现状分析
（一）低碳金融得到银行业普遍认同
赤道原则，国际大多金融机构遵循建立推行的，它的依据是世界金融银行及公司相关的规则，主要是评判、估测以及管理各项融资服务中的相关社会和环境风险的一项标准，旨在管理和发展与项目融资有关的社会和环境问题的一系列原则和准则。作为用来规范银行业项目投融资的赤道原则目标是对银行企业项目在投融资时，综合评判、考察此项投融资对环境社会造成的不良影响，并且为了在周围社会和谐发展方面发挥积极作用，积极利用金融杠杆促进该项目的运行。赤道原则为金融机构的融资提供了行业标准，已成为国际惯例。赤道原则适用于全球各个项目资金总成本超过1000万美元的所有新项目融资和因扩充、改建对环境或社会造成重大影响的原有项目。赤道原则的意义在于把环境和社会风险评估和项目融资具体化，为银行信贷支持低碳经济发展提供了准则。截止2006年，位于世界各地的90%以上的金融机构在利用《赤道原则》进行全球的项目投融资业务。联合国大力倡导各国开展低碳金融的相关立法。
我国第一家赤道原则使用的兴业银行，在2009年，在项目融资服务上兴业银行为扩大福建华电永安发电，赤道原则遍布全世界69家的金融机构，全球项目融资总额的85﹪是其提供的。
（二）商业银行的绿色信贷
我国当前的低碳金融以绿色信贷为主，主要开发一系列相关的保护环境、节能减排的项目，遏制高耗能高污染产业的扩张。绿色信贷为转变银行信贷模式、保护生态环境、增强经济可持续发展发挥着重要作用。
在我国，绿色信贷主要依赖于银行，银行在绿色信贷方面进行大量的积极探索和大胆的实践。到2009年末尾，兴业银行总计总计发放了金额高达165.83亿元、共计223笔的节能减排的贷款项目。兴业银行在绿色信贷说方面取得了非常显著的经济效益和社会效益。
（三）银行业的低碳金融创新
一段时间内，快速发展的碳排放权交易市场，不断出现与低碳金融相关的金融创新项目，包括各种产品创新、融资服务以及其他金融服务。
在2007年，中国银行有了“挂钩海外二氧化碳排放额度期货价格”理财产品，随后深圳发展银行也推出了。2010年4月8日，《中国光大银行碳中和服务协议》是北京环交所与光大银行签订。同时，私募基金和我国信托公司在低碳金融相关义务进行开拓。在信贷中为了应对金融环境类风险，在积极支持低碳金融相关类的融资项目，国际银行开展了相关的环境影响评价体系，对“双高”项目减少贷款，同时严格检测环境风险。
三、国内银行业开展低碳金融业务的不足
（一）我国低碳金融的政策法律支持不足
就目前而言，我国低碳经济仍处于发展的初级阶段，虽然政府对于低碳金融的关注日益增强，然而相关的政策法规还没有成型，信贷投融资和税收等一系列配套的政策服务的不完善，不能够达到为低碳金融发展的投融资提供宽松的政策支撑。
（二）我国的低碳金融服务业务的准备不足
我国的经济发展中低碳金融尚处于初级阶段，金融业特别是银行类的利润幅度、利益空间以及管理水平等方面水平仍然较低。特别是没有优良合理的安排好银行业的人员分配、公司治理、机构配备的各方面的情况。低碳金融业务面临着各种各样的成套的风险包括社会风险、环境风险、科技力量风险、国内市场化的风险及一切其他不可预知的风险。
（三）金融业特别是银行在绿色信贷方面的比重仍小
目前，在绿色信贷方面，中国主要倚重的是绿色信贷银行公司，很大范围的体现在银行上。银行不断提高的绿色信贷利益在银行业的信贷总量中所占的比重依然是较低的，导致此结果的原因是绿色信贷所需要的外部环境的不乐观。目前绿色信贷仍然较模糊，银行业金融机构缺少专业的相关人员，绿色信贷的产业项目标准和指导目录仍然不明确，无法去制定金融机构内部的考核评定办法和无法细则化。
四、国内银行业发展低碳金融的完善建议
（一）加快建立与低碳金融有关的政策、法律、法规
到目前为止、金融企业的相关社会环境保护的责任没有制定出来相关的法律法规。就目前而言，我国低碳经济仍处于发展的初级阶段，虽然政府对于低碳金融的关注日益增强，然而相关的政策法规还没有成型，信贷投融资和税收等一系列配套的政策服务的不完善，不能够达到为低碳金融发展的投融资提供宽松的政策支撑。我国虽然大力宣传赤道原则，但是效果欠佳，金融企业对此回应甚少。所以，建立健全的低碳金融法律法规，明确金融企业的社会责任，并使之体系化是当务之急。在现在的法律法规中明确贷款人的相关义务，科学审慎的评判金融企业的环境社会问题。同时，对社会环境的评估报告去参照赤道原则做出相应的更改。
（二）完善低碳金融投资市场体系
低碳金融业务要在市场经济中的发展。现在，银行业的产品相似和一些规则制度的相近，银行业的发展受到了限制，活力不足，银行准入的不完善，在市场竞争中让银行之间竞争发展，通过这种方式推动低碳金融业务的开展显然是力不从心。经理人市场竞争机制在推动低碳金融发展中的意义得到证实。低碳金融投资市场体系的完善对低碳金融业务的开展发挥着重要积极地作用，低碳金融普遍得到公众的认可，社会发展的需求，也需要建立完善的低碳金融投资市场体系。
（三）绿色金融的发展需要绿色信贷的推动
绿色金融相关理论篇6
关键词：联合分析法；绿色金融；影响因素
近两年，我国雾霾天气越发严重，在许多城市中都有着明显的破坏性。通过相关调查显示，我国整体环境污染现象较为严重，2013年，京津冀等地区的大多数城市PM2.5超标倍数在3倍左右，珠三角区域城市PM2.5超标倍数在1倍左右。对此，环境污染已经严重威胁着社会经济的发展，实现绿色经济显得非常重要。绿色金融是指金融机构或部门在投资、融资决策时考虑对环境的影响因素，并将环境保护作为一个重要项目来看待。对此，利用联合分析法探讨我国绿色金融影响因素显得格外重要。
一、绿色金融的外部性
绿色金融的外部性就是在金融企业在决定某个投资、融资项目时，考虑除企业经济效益以外的外部因素[1]。在1776年古典经济学派对于绿色金融就有所研究，每一个人在想要获取最大经济效益的过程中，都会在潜意识的推动之下为利益目标发展。但是因为市场竞争以及相关的理想化特点，金融企业的运行仍然是以经济利益为主。金融机构借助绿色金融，可以有效的降低非绿色金融行为的发生，从而促使金融机构所资助的企业必须具备一定的环保性，具备非常强的整体发展推动作用。在完全竞争的环境之下，绿色金融正处于环境影响因素较少的情况。
按照我国银行协会在2013年提供的银行业社会责任报告中指出，直到2013年初，大多数银行类型的金融机构的贷款余额约为67万亿，与2012年相比，同比增长15%，绿色信贷的整体余额约为6.1万亿元，与2012年相比，同比增长约为16%，从增长率来看，绿色信贷的增长略微快鱼整体贷款的余额增长率，这也显示近两年对于绿色信贷的重视度在不断提升。但是，从信贷余额整体来看，在绿色信贷方面所投入的贷款额度仅占比总额度的9%，整体占比仍然较少，这也说明我国绿色金融的发展仍然处于初级阶段。
二、绿色金融的微观经济政策
在绿色金融的外部性较为缺失的情况，金融企业往往会优先考虑经济效益，而忽略了绿色金融的特质。对此，政府应当采用行之有效的方式来进行纠正，借助税收的方式，来推动金融机构向绿色金融方向发展，从而实现节能减排，推动社会经济的整体发展[2]。对此，从理论上而言，应当在绿色金融方面实行相应的税收制度，“碳税”便是针对能源消耗与环境污染的税收方式。
碳税主要是对温室气体二氧化碳排放所导致环境影响而针对项目收取的税额。欧盟最早在2011年就开始执行碳税的税务收取。虽然我国并没有执行碳税的收取，但是越发恶劣的环境污染必然会推动国家执行类似于碳税的税收方式。碳税的实施主要是根据绿色金融的方式来进行资金和税收补贴，进而纠正绿色金融在外部性方面的缺陷。但是，目前我国在于碳税方面并没有明确的实施，所以相应的监管部门需要对商业银行实行绿色金融仍然具备一定的困难，在监管方面较为困难，外部监管部门主要是对监管部门不执行绿色金融与绿色金融执行力度不足的情况从而赋予相应的责任与出发，并落实相应的奖惩制度。由此可见，外部的监管从本质上就是在补贴和税收方面的帮助。
三、企业社会责任与利润之间的协调
利润最大化和企业社会责任可以被理解成理论、实践的争论问题[3]。理论派认为，利润最大化是企业的主要目的，任何企业都应当是以利润最为主要的决策目标，同时企业的社会责任就是尽最大可能创造最大利润。实践派认为，企业应当根据自身能力尽可能承担最大的社会责任。例如，以安德鲁斯为代表的现代经济学家认为，企业除了获得相应的利润之外，还需要承担其他的社会责任，进而成为社会问题的解决者以及环境的保护者。
但是，在现实中，我国许多企业忽略法律法规的要求，单方面的追求最大经济效益，采用破坏生态环境和污染超标的资源和生产方式，形成严重的社会环境问题。银行如果对这些企业给予信贷支持，在一定程度上银行便成为了“帮凶”。对此，商业银行在执行绿色金融的过程中，也必须履行相应的社会责任与监督义务。但是，商业银行仍然需要以应力作为主要的目的和运行支撑，所以对企业的信用度仍然是考虑的首要因素。对此，商业银行在放款之前，必须充分考虑企业的绿色性，从而在不影响经济效益和低风险的基础上，执行绿色金融。
四、总结
综上所述，按照上述分析可以得出以下结论：从整体层面上讲，绿色金融可以为金融机构提供的经济效益并不多，金融机构缺乏对绿色金融的执行主动性与积极性。债务偿还能力仍然是金融行为的首要考虑因素，并且只能够在低风险和经济利益的前提之下，才能够实行绿色金融。外部监管是实现绿色金融的关键性因素，应当提高外部监管力度。
参考文献：
[1]陈联明，朱先明.中国人民银行马鞍山市中心支行课题组.商业银行绿色金融发展路径探究――基于演化博弈的视角[J].金融纵横，2016，13（7）：4140-4141.
[2]麦均洪，徐枫.基于联合分析的我国绿色金融影响因素研究[J].宏观经济研究，2015，21（5）：23-37.